周文宾不仅仪表堂堂而且满腹诗书，是江湖上有名的才子。元宵灯会当晚，周文宾一时兴起男扮女装去灯会闲逛，他的扮相实在是太过于天衣无缝了，就连他最好的朋友都没能识破他的男儿身。王天豹仗着家里有钱有势四处为非作歹，竟然想要在灯会上抢钱民女，周文宾看不过去出手相救，却被王天豹误认为是女子抢回了家中打算娶她做老

阿平（方平 饰）从很小的时候起就梦想着能够成为一名电影明星，然而现实是残酷的，毕业之后，阿平发现自己顶多只能在片场跑跑龙套。之后，圈内武侠片开始流行，阿平又找到了新的方向——他想要做一名龙虎武师。一切都要从头学起的阿平将全部的经历都投入到了学武之中，冷落了自己的女友（刘雪华 饰），使得两人渐行渐远。

江湖艺人张宣带着女儿彩凤（王玲 饰）四处卖艺，一路来到了浙江钱塘县，在这里，彩凤遇见了名叫李玉（司徒霖 饰）的秀才。李玉被身手不凡的彩凤深深的吸引了，而彩凤也醉心于李玉满腹经纶的才华，两人可谓是看对了眼。　　在这个节骨眼上，钦差奉旨来到钱塘挑选八百名美女，这并不是一件好事，所以消息一经传开，全城的

江南才子周文宾英俊潇洒，在元宵灯会上男扮女装，连他的好友祝枝山都未认出。王尚书之子王天豹，浑名王老虎，趁灯会之际抢劫妇女。周文宾见状打抱不平，竟被王老虎抢回家中。当晚，王老虎将周文宾送到妹妹房中暂住，准备翌日拜堂。两个\"姑娘\"一起谈话，十分投缘。待周文宾脱掉女装，这一对早已相恋的青年男女对天盟誓